光伏行业新赛道，HJT异质结电池有望迎来市场红利
近日，龙港市2023年浙江省特别重大产业项目国电投新能源5GW高效异质结电池及组件量产基地实现首批产品交付。该项目是在国内首个运用“高效晶体硅铜栅线异质结光伏电池”技术的量产基地，由国电投集团自主研发，总投资预计60.7亿元，项目满产后年产值可达102亿元。
投资逻辑
国家层面上，2023年工信部联合教育部、科技部等六部门发布《关于推动能源电子产业发展的指导意见》，其中明确，加快智能光伏创新突破，发展高纯硅料、大尺寸硅片技术，支持高效低成本晶硅电池生产，推动N型高效电池、柔性薄膜电池、钙钛矿及叠层电池等先进技术的研发应用，提升规模化量产能力。鼓励开发先进适用的智能光伏组件，发展智能逆变器、控制器、汇流箱、跟踪系统等关键部件。加大对关键技术装备、原辅料研发应用的支持力度。
此外，浙江、贵州等地方相继出台《浙江省推动新能源制造业高质量发展实施意见（2023-2025年）》《关于加快建设贵州新能源电池及材料研发生产基地的实施意见（征求意见稿）》。在光伏产业方面，明确加快智能光伏创新突破，发展高纯硅料、大尺寸硅片技术，支持高效低成本晶硅电池生产，推动N型高效电池、柔性薄膜电池、钙钛矿及叠层电池等先进技术的研发应用，提升规模化量产能力。
板块空间
市场层面上，财信证券研报显示，预计2023年TOPCon新建产能400GW，预计2024年新增产能超过200GW，相关TOPCon产线设备供应商在手订单充裕。2024年TOPCon电池出货量占比有望达到60%以上，伴随N型TOPCon电池放量，低氧型硅片需求增长，相关低氧单晶炉、磁场磁体、大抽速真空泵等相关设备迎来技术迭代。同时，TOPCon和HJT等N型电池银浆消耗量增加，多主栅、无主栅、激光转印等降本技术有望加速应用。
另据IEA测算，为实现碳中和目标情形，需要在2030年减少能源系统30%碳排放量，当年（2030年）的光伏新增装机量需要超过800GW。IRENA预估2030年要实现全球温度升幅控制在1.5°C以内，当年（2030年）的光伏累计装机量需要达到5457GW、风电累计装机量要达到3534GW，换算为2023-2030年期间，光伏年均新增装机量需超过550GW、风电年均装机量需要超过320GW。考虑光伏在可再生能源中的经济性和便利性优势，预期2030年光伏新增装机量超过900GW/年，换算成组件需求量约1125GW/年，CAGR约为11%。
行业相关公司
聚和材料在公开信息中表示，公司光伏银浆产品线覆盖了目前市场上所有的主流电池技术路线，包括新一代PERC+SE电池、N型TOPCon电池、异质结（HJT）电池、XBC、钙钛矿晶硅叠层电池等。
帝科股份在互动平台中表示，在HJT低温浆料开发与产业化中，公司始终把高可靠性放在第一位，据此架构开发了高可靠性的纯银浆料系统和银包铜浆料系统，是华晟的主要供应商之一。
迈为股份在互动平台中表示，公司的主营业务产品为太阳能丝网印刷成套设备、HJT异质结高效电池制造整体解决方案等，主要用于电池片生产，具有单价较高、安装调试较为复杂的特点。
来源：中国财富网